Inflace: Tichý zloděj, který ti každý rok krade z peněženky
Pamatuješ, kolik stálo pivo v hospodě, když ti bylo dvacet?
Já jo. Patnáct korun. Možná dvacet v centru Prahy.
Dneska? Šedesát. V Praze sedmdesát. A to není vtip — to je inflace v akci.
V tomhle článku si povíme, co inflace vlastně je, proč ti každý rok ukusuje z úspor, a nakousneme — jak se proti ní bránit.
Protože jedno je jisté: ignorovat ji je ta nejdražší chyba, kterou můžeš udělat.
Co je inflace (a proč by tě měla zajímat)
Inflace je růst cen. Tečka.
Zní to jednoduše, ale důsledky jsou brutální. Znamená to, že za stejnou bankovku si koupíš míň.
Tisícovka dneska není stejná tisícovka jako před deseti lety. A za dalších deset let bude mít ještě menší hodnotu.
Představ si to takhle: máš v ruce litr vody. Každý rok ti z něj někdo tajně odlije pár kapek. Po roce si toho nevšimneš. Po deseti letech máš půl litru. Po dvaceti pěti? Skoro prázdnou láhev.
A přesně tohle dělá inflace s tvými úsporami.
Česká inflační jízda: od rohlíku k hyperinflaci
Co se stalo za posledních 25 let
Průměrná inflace v Česku je zhruba 2,5–3 % ročně. Zní to nevinně, že?
Jenže pak přišel rok 2022.
| Rok | Inflace |
|---|---|
| 2019 | 3,2 % |
| 2020 | 2,3 % |
| 2021 | 6,6 % |
| 2022 | 15,8 % |
| 2023 | 6,9 % |
| 2024 | 2,4 % |
Vizualizace: spojnicový graf vývoje české inflace za 30 let s vyznačeným vrcholem v roce 2022
V září 2022 inflace dosáhla 18 %. Nejvíc od vzniku republiky. Potraviny zdražily o 26 % — nejvíc v celé EU.
Reálné mzdy klesly o 7,5 %. Česko mělo pátou nejvyšší inflaci v Evropě.
Co se stalo? Jedním z hlavních důvodů je dražší cena energií, kde Česko to odneslo nejvíc ze všech.
Kolik stál rohlík (a další věci, co si pamatuješ)
Tady to začíná být osobní.
Srovnání cen: 2000 vs. dnes
| Položka | Rok 2000 | Rok 2024 | Kolikrát dražší |
|---|---|---|---|
| Rohlík | 1,30 Kč | 3 Kč | 2,3× |
| Pivo v hospodě | 15 Kč | 60 Kč | 4× |
| Obědové menu | 60 Kč | 185 Kč | 3× |
| Škoda Octavia | 400 000 Kč | 570 000 Kč | 1,4× |
| Byt v Praze (m²) | 25 000 Kč | 150 000 Kč | 6× |
| Průměrná mzda | 13 200 Kč | 46 000 Kč | 3,5× |
Zajímavé, že?
Mzdy vzrostly 3,5×. Rohlíky jen 2,3×. Takže si za výplatu koupíš víc rohlíků než před 25 lety.
Ale byt v Praze? Ten zdražil 6×. Za průměrnou mzdu si dnes koupíš 31 cm² pražského bytu. V roce 2000 to bylo 53 cm².
Pivo? To zdražilo 4×. Za výplatu si dnes dáš 770 piv. V roce 2000 to bylo 880.
Takže: rohlíky dostupnější, pivo dražší, bydlení katastrofa.
Proč inflace vzniká (zjednodušeně)
Existují dva základní typy:
1. Poptávková inflace
Příliš mnoho peněz honí příliš málo zboží.
Představ si, že všem najednou přijde na účet milion korun. Super, ne? Jenže všichni si chtějí koupit nové auto. A aut je pořád stejně. Co se stane? Ceny vyletí nahoru.
2. Nákladová inflace
Zdraží se výroba — a firmy to přenesou na tebe.
Plyn zdražil 15×. Elektřina taky. Pekař platí víc za energie → rohlík je dražší. Hospodský platí víc za všechno → pivo je dražší.
Rok 2022 byl hlavně o tomhle. Energie zdražily tak brutálně, že to prolezlo do všeho.
Jak se proti inflaci brání centrální banka
Když ČNB vidí, že inflace roste, má jeden hlavní nástroj: úrokové sazby.
Zvýší sazby → zdraží hypotéky a úvěry → lidi si míň půjčují → míň utrácejí → klesá poptávka → ceny přestanou růst.
Jednoduchý princip, brutální dopady.
V roce 2022 ČNB zvýšila sazby z 0,25 % na 7 %. Nejtvrdší politika za 20 let. Hypotéky zdražily z 2 % na 6 %. Spousta lidí si najednou nemohla dovolit koupit byt.
Fungovalo to? Ano. Inflace klesla z 18 % zpět na 2 % během 18 měsíců. Ale stálo to hodně bolesti.
Vizualizace: spojnicový graf repo sazby ČNB 2020-2025
Jak moc je na tom Česko ve srovnání se světem
Mrkneme-li se na naše okolí v Evropě, nevypadá to zrovna nejlípe pro nás v Česku.
Extrémy
Pro perspektivu — jak vypadá skutečně šílená inflace:
- Turecko 2022: 85 % (prezident snižoval sazby místo zvyšování)
- Argentina 2024: 230 % ročně
- Venezuela 2018: ~1 000 000 % - úplně šílený svět
- I náš skoro-soused, Maďarsko, v roce 1946 drží světový rekord: ceny se zdvojnásobovaly každých 15 hodin. Lidé zapalovali cigarety bankovkami — papír měl větší hodnotu.
Takže jo, naše inflace byla zlá. Ale mohlo být hůř.
Investice vs. inflace: Reálný výnos je to, na čem záleží
Tady přichází ta důležitá část.
Když někdo řekne „S&P 500 vydělává 10 % ročně", je to nominální výnos. Nezapočítává inflaci.
Reálný výnos — to, o kolik se skutečně zvýšila tvoje kupní síla — je nižší.
| Období | Nominální výnos S&P 500 | Reálný výnos (po inflaci) |
|---|---|---|
| 10 let | 14,7 % | 11,1 % |
| 30 let | 10,4 % | 7,7 % |
| 100 let | 10,5 % | 7,3 % |
Vizualizace: dvojitý sloupcový graf porovnávající nominální a reálný výnos za různá období
Rozdíl 2-3 % ročně zní malý. Ale za 25 let to znamená, že inflace „sežere" 30-40 % tvých zdánlivých zisků.
Praktický příklad: Co se stane s tvými penězi
Scénář: Máš milion korun
Co s ním uděláš?
Možnost A: Necháš ho ležet pod matrací
| Rok | Nominální hodnota | Kupní síla (při 3 % inflaci) |
|---|---|---|
| 0 | 1 000 000 Kč | 1 000 000 Kč |
| 10 | 1 000 000 Kč | 744 000 Kč |
| 25 | 1 000 000 Kč | 478 000 Kč |
Za 25 let můžeš za ten milion koupit to, co dneska za 478 tisíc. Ztratil jsi více než polovinu kupní síly.
Možnost B: Dáš ho na spořicí účet (2 % úrok)
| Rok | Nominální hodnota | Kupní síla |
|---|---|---|
| 0 | 1 000 000 Kč | 1 000 000 Kč |
| 10 | 1 219 000 Kč | 907 000 Kč |
| 25 | 1 641 000 Kč | 784 000 Kč |
Máš nominálně víc peněz, ale reálně jsi ztratil 22 % kupní síly. Spořicí účet s 2 % při 3 % inflaci = každý rok ztrácíš 1 %.
Možnost C: Investuješ (8 % nominální výnos)
| Rok | Nominální hodnota | Kupní síla |
|---|---|---|
| 0 | 1 000 000 Kč | 1 000 000 Kč |
| 10 | 2 159 000 Kč | 1 606 000 Kč |
| 25 | 6 848 000 Kč | 3 270 000 Kč |
Nominálně máš skoro 7 milionů. A i po započtení inflace máš 3× víc kupní síly než na začátku.
Vizualizace: spojnicový graf tří křivek — matrace, spořák, investice — za 25 let, nominálně i reálně
Co to znamená pro budoucí výdaje
Pojďme to otočit. Kolik budeš potřebovat za 25 let na to, co dnes stojí určitou částku?
Zní to jako málo, ty 3%, ale jde o složený úrok, který v čase ma "magické" účinky.
Bohužel v tomhle slova smyslu se bavíme o černé magii...
| Dnešní výdaj | Za 25 let (3 % inflace) |
|---|---|
| Oběd za 185 Kč | 387 Kč |
| Pivo za 60 Kč | 126 Kč |
| Měsíční výdaje 30 000 Kč | 62 800 Kč |
| Důchod 20 000 Kč/měsíc | Budeš potřebovat 42 000 Kč |
Pokud plánuješ, že ti v důchodu bude stačit 20 000 Kč měsíčně „jako dneska", tak ne. Budeš potřebovat dvojnásobek.
Jak se bránit inflaci
1. Investuj
Jediný spolehlivý způsob, jak porazit inflaci dlouhodobě. Akcie, ETF, nemovitosti — cokoliv, co roste rychleji než ceny.
Tím že kupuješ například podíl ve ve firmě (nebo více firem najednou), tak vyměnuješ peníze za hodnotu.
Vzroste-li inflace, firmy "zvednou ceny", aby pokryly své vlastní náklady, tedy snaží se pokrýt inflaci jako minimum (a navíc chtějí i růst dlouhodobě).
2. Nespoř na běžném účtu
Spořicí účet s 2 % při 3 % inflaci = ztrácíš 1 % ročně. Je to pomalá smrt tvých úspor.
3. Mysli v reálných číslech
Když ti někdo slíbí 5 % výnos, odečti inflaci. Reálně vyděláváš 2 %.
4. Začni co nejdřív
Čas je tvůj největší spojenec. Rozdíl mezi začít ve 25 a ve 35 je obrovský — a inflace ho ještě zvětšuje.
Závěr
Inflace je tichý zloděj. Nevidíš ho, necítíš ho — ale každý rok ti krade z peněženky.
Za posledních 25 let ztratil milion korun víc než polovinu své kupní síly. A to byla „normální" inflace. Rok 2022 ukázal, jak rychle to může eskalovat.
Jediná obrana? Přestat spoléhat na spořicí účty a prozkoumej alternativy.
Protože peníze, které necháš ležet, nejsou v bezpečí. Pomalu, ale jistě, se vypařují.
A to je ta nejdražší lekce, kterou se můžeš naučit — ideálně dřív, než bude pozdě.
Máš otázky? Napiš mi na vymerd@gmail.com.
Zůstaňte v Obraze
Dostávejte oznámení o nových článcích.
Připraveni To Aplikovat?
Začněte sledovat své finance ještě dnes a uveďte tyto tipy do praxe.
- Import bankovních výpisů za sekundy
- AI kategorizace
- Krásné vizualizace
- Nastavte a sledujte finanční cíle